亲爱的读者，欢迎阅读 Gryphsis 学院的周度加密货币摘要。我们为您带来关键的市场趋势、新兴协议的深度洞察，以及全新的行业动态，所有这些都旨在提升您对加密货币和Web3的专业知识。 关注我们的 Twitter 和 Medium 获取更深入的研究和洞见。
市场和行业快照:
Layer 2 Overview:
本周，所有我們追踪的第二层平台的 TVL（锁定总价值）都出现了下降。Optimism、Base 和 Starknet 的下降最为明显，而 Arbitrum 和 zkSync 相对稳定。像 Cega、Hidden Hand、Rehold、Domani 和 Cairo 这样的突出者经历了显著的 TVL 增长百分比。
LSD Sector Overview:
本周 LSD 持續保持稳定，ETH 质押略有上升。cbETH 的市场份额从上周的 0.3% 激增到本周令人瞩目的 5.3% 。
RWA Sector Overview:
RWA 部门保持稳定，代币化的美国国债录得增长。$NXRA、$INX 和$MPL 是表现最佳的，而$GFI、$PROPC 和$EMP 则出现下滑。
Main Topics
宏观概述:
US Stock V.S. Crypto
本周大事件:
Uniswao Android Wallet
每周协议推荐:
Eclipse
Gryphsis Research:
dYdX V4
每周 VC 投资聚焦
Membrane Labs ($ 20 M)
Silks ($ 5 M)
推特 Alpha:
@thedefiedge on catalyst.
@cyrilXBT 5 tools to use
@TheDeFISaint weekly L2 roundup
@TheDefiDog’s market updates
Macro Overview
与股票相比，过去一周加密市场出现了明显的下跌，其中$BTC 和$ETH 分别下跌了 3.6% 和 4.6% 。在接下来的一周里，密切关注核心零售销售、建筑许可、原油库存以及联邦储备主席 Powell 的言论。
本周大事件
随时随地无缝交易：Uniswap 钱包首次面向 Android 用户推出
Uniswap 是一家领先的去中心化交易所，通过为 Android 用户推出 Uniswap 钱包扩大了其移动业务。 在此之前，Uniswap 钱包于 4 月份在 iOS 上成功推出，并迅速跻身钱包下载量前三名之一。 Android 版本目前处于测试阶段，旨在复制用户期望从 Uniswap 去中心化交易所 (DEX) 获得的无缝交易体验。 该团队已邀请 DeFi 社区成员测试该钱包，以确保其广泛发布后提供精致的用户体验。 已经有 35, 000 名用户表达了兴趣，加入了候补名单。
Uniswap 钱包在设计时考虑到了互操作性，允许用户轻松地在各种区块链之间切换。 最初，该钱包将支持 Polygon、Arbitrum、Optimism、Base 和 BNBChain 等链之间的代币交换，并计划在未来集成更多链。 该钱包的突出功能之一是“交换保护”。 此功能可确保交易默认定向到私有池中，从而保护用户免受潜在的抢先交易和夹心攻击。 此外，该钱包强调透明的费用结构，预先显示天然气价格并允许用户做出明智的决定。
此外，Uniswap 钱包不仅提供无缝的用户体验，还提供无缝的用户体验。 它还涉及促进社区的信任和透明度。 与此同时，Uniswap Labs 宣布计划开源钱包代码。 此外，审计结果（包括网络安全公司 Trail of Bits 的审计结果）将公开，以确保用户充分了解钱包的安全措施。
虽然 Uniswap 钱包的 iOS 版本已经证明了其能力，但 Android 版本的推出也备受期待。 Uniswap Labs 正在采取分阶段的方法，逐步让等待名单中的用户加入并收集宝贵的反馈。 那些渴望成为早期采用者并获得即将推出的功能的人可以在 Uniswap 的官方网站上注册。 随着加密货币领域的不断发展，Uniswap 钱包等工具在增强用户体验和信任方面发挥着关键作用。
Our Take
在快速发展的去中心化金融（DeFi）世界中，Uniswap 一直走在前列，推动创新和可访问性。继 iOS 钱包的成功之后，该平台最近推出的 Android 版本标志着其扩大覆盖范围的重要步骤。这一举措不仅仅是为了吸引更多的观众；它是朝着在移动连通性超越传统计算方法的地区民主化金融的战略步骤。Android 钱包凭借其用户友好的界面和强大的功能，有望使 DeFi 交易与任何其他移动银行操作一样普遍。
除了可访问性，Uniswap 的 Android 钱包也证明了该平台致力于无缝和安全的跨链交互。在加密货币经常被隔离的世界中，能够在不同的区块链，如 Polygon 和 Arbitrum 之间轻松地进行代币交换是必要的。这种互操作性解决了一个长期存在的挑战，确保用户不仅限于一个区块链，而是可以轻松地导航整个加密生态系统。此外，安全性是 DeFi 领域的一个关键问题，已得到了充分解决。钱包的"交换保护"功能是保护用户免受潜在交易威胁的开创性努力，展示了 Uniswap 致力于创建一个安全的交易环境的决心。
透明度是 Uniswap 方法的另一个基石。Uniswap 的方法不仅培养了信任，还鼓励整个 DeFi 社区培养开放和问责的文化。从本质上讲，Uniswap 的 Android 钱包为 DeFi 的未来做出了贡献——一个既可访问、安全又透明的未来，确保去中心化金融的好处向所有人开放。
每周协议推荐
Orange Finance 是一个创新的协议，旨在优化集中流动性类型的去中心化交易所(DEXes)的好处。在其核心，Orange Finance 集成了一系列先进的策略和功能，以提高流动性提供者（LPs）的资本效率。
该协议的操作基于以下特性：
1. Delta 对冲策略：这种方法旨在保护流动性提供者免受资产价格波动带来的潜在损失。在传统金融中，delta 对冲被用来中和基础资产的价格波动，Orange Finance 巧妙地将此策略适应于 DeFi 领域。
2. 智能流动性：智能流动性是一个动态机制，用于确定提供流动性的最佳价格范围。它还根据当前市场条件调整费用层。通过模拟 GARCH 模型等模型的波动性，并引用隐含波动性和历史波动性等参数，智能流动性确保流动性提供者在最资本效率的范围内操作。
3. 自动再平衡：Orange Finance 认识到维持最佳流动性位置的重要性。为此，该协议具有自动再平衡机制。这确保累积的费用自动复合，并调整流动性位置以保持最佳。如果资产价格超出设定范围，将触发再平衡策略，清算位置并在新模拟的范围内重新存入流动性。
4. 可替代流动性位置：为了增强灵活性和实用性，Orange Finance 引入了可替代的流动性位置。通过遵循 ERC 20 代币标准，可以铸造 Orange LP 代币。然后，这些代币可以用于流动性挖矿，激励持有人在特定价格范围内提供集中流动性。
5. L2原生和多链支持：在 DeFi 生态系统中，可伸缩性和互操作性至关重要。Orange Finance 被设计为L2原生，这意味着它准备支持频繁的再平衡操作，而不会产生高昂的气费。此外，该协议的多链支持确保它可以满足跨多个网络的大量交易对。
6. 动态费用设置：Orange Finance 根据传统金融市场调整费用。在市场波动性增强的情况下，该协议可能为流动性对设置更高的费用。通过积极监测市场条件并相应调整费用层，实现了这种动态费用设置。
本质上，Orange Finance 创建了一个将先进的金融策略与区块链技术相结合的生态系统，旨在重新定义去中心化空间的流动性提供标准。
Our Insight
Orange Finance 通过最大限度地提高用户的交易费用回报，同时最大限度地降低风险敞口，在 DeFi 领域脱颖而出。 其中的核心是其德尔塔对冲策略，保护流动性提供者（LP）免受资产波动造成的损失。 凭借其“智能流动性”功能，该协议自动调整价格范围，优化有限合伙人的资本效率。 此外，它采用动态再平衡策略，权衡潜在的费用回报和潜在的再平衡损失。 这确保只有当回报证明风险合理时才分配资本。
另一项创新是 Orange 通过 ERC 20 代币标准采用可替代的流动性头寸。 这使得 Orange LP 代币可以用于流动性挖矿。 随着 DeFi 生态系统的发展，特别是随着 L2 解决方案的兴起，Orange Finance 正准备拓宽视野，旨在在各种网络上提供专业的 LP 服务，同时迎合多样化的流动性对。
DeFi 领域充斥着利用 CLMM LP 头寸的协议，迎来了“LPDfi”的叙述。 这种趋势涵盖了广泛的应用，从永续合约和期权到金库和流动性平台。 这些协议标志着新一波的 DeFi 创造力，Orange Finance 因其量身定制的收益和流动性管理方法而成为特别引人注目的参与者。 随着“LPDfi”受到关注，我们建议爱好者探索这些前卫的协议。
Gryphsis 研究聚焦
欢迎来到本周的 Gryphsis Research 聚光灯，在这里我们将与您分享我们团队的最新见解。我们专门的研究团队不断探索加密领域中的前沿趋势、发展和突破。本周，我们很高兴与您分享我们的研究，题为《深入探討 dYdX v4：通證經濟學和估值前景的改進》，旨在加深您对不断发展的加密世界的理解，并激发您的好奇心。
dYdX 成立於 2017 年，是一家去中心化永續交易所，無縫整合借貸、槓桿交易和永續合約。 2021 年，dYdX 策略遷移到 Starkware 後，巧妙地解決了 TPS 和 Gas 費用相關的挑戰。 此舉推動該平台實現了超過 8 億美元的驚人 24 小時交易量，使其成為永久 Dex 市場的領導者。
隨著 v4 版本的推出，dYdX 踏上了變革之旅。 該平台已過渡到基於 Cosmos SDK 的 Layer 1 鏈。 這種轉變提供了鏈下匹配與鏈上共識結合的雙重優勢。 值得注意的是，這項轉變消除了下單和取消訂單的 Gas 費，僅在交易完成時才收取費用。 此外，dYdX 在其治理結構中實現了完全去中心化的願景。
在代幣經濟學方面，v4 與其前身相比脫穎而出。 它提出了完善的代幣標準、更強大的治理框架、增強的折扣功能、豐厚的交易者獎勵、策略性賭注以及優化的 Gas 和費用分配方法，所有這些共同放大了代幣的內在價值。
該平台決定在其 v4 上與 Cosmos 保持一致是出於幾個戰略考慮。 Cosmos 以其去中心化和高效能而聞名。 此外，其結構具有抵禦潛在監管審查的能力。 Cosmos 上 USDC 的可用性改變了遊戲規則，顯著提高了 dYdX 的流動性。 此外，Cosmos 承諾為 dYdX 提供更好的可擴展性和可組合性，使其成為首選。
本文全面概述了 dYdX 的協議演變，闡明了其團隊、融資軌跡、業務部門和代幣經濟學。 它強調了 v4 相對於 v3 帶來的邊際改進，強調了從第 2 層到替代第 1 層的過渡、創新的訂單機制、策略性消除交易 Gas 費用以及完全去中心化的治理模型等功能。
雖然向 Cosmos 的轉變提供了許多優勢，包括增強的去中心化、卓越的性能、監管彈性以及透過原生 USDC 強化資產安全，但它也並非沒有挑戰。 主要關注點圍繞安全性，因為用戶現在需要信任 dYdX 鏈上的一組新驗證器。
總而言之，dYdX v4 承諾賦予 $DYDX 代幣權力並帶來大量好處。 然而，潛在的投資者和用戶必須謹慎行事，並認識到遠離以太坊所帶來的固有風險。 與任何投資一樣，徹底的研究和專家諮詢至關重要。
本节为我们关于 dYdX v4的详细研究提供了一个简明的预览。我们鼓励读者深入阅读完整报告，以完全了解并专家分析这一引人入胜的主题！
每周 VC 投资聚焦
欢迎来到我们的每周投资聚焦，我们在这里为你揭示加密空间中最重大的风险投资动态。每周，我们将重点关注获得最多融资的协议。
Membrane Labs
Membrane Labs，一个加密货币交易和贷款平台，已经在 A 轮融资中筹集了 2, 000 万美元，其中包括来自 Brevan Howard Digital、Point 72 Ventures 和 Jane Street 等知名公司的贡献。在过去的平台失误之后，由于对加密部门透明度的日益增长的监管压力，Membrane Labs 旨在开发一个强大的交易基础设施。首席执行官 Carson Cook 描述该公司为一个"结算网络"，通过整合各种交易组件，专注于提高透明度和风险管理。尽管许多人主张完全转向去中心化金融(DeFi)，但 Membrane Labs 为各种机构偏好提供了经典和智能结算选项。
https://x.com/Membrane_Labs/status/1712118472010801536?s=20
Silks
Game of Silks，一个模拟纯种马赛马的区块链游戏平台，已经在其种子 2 轮融资中筹集了 500 万美元，这标志着区块链幻想体育领域的显著进展。在首席执行官 Dan Nissanoff 的带领下，Silks 将数字收藏品与现实世界的赛马动态相结合，与 NYRA 和 FOX Sports 等实体建立了合作关系。该平台于 2021 年 6 月由 Nissanoff 和 Troy Levy 推出，得到了 Taylor Made 等投资者的支持，资金超过 1, 000 万美元，迅速重塑了区块链游戏和赛马的交汇点。随着社区会员数量达到 25, 000 并持续增长，Silks 在区块链和赛马领域都继续引起关注。
https://x.com/gameofsilks/status/1712107411782140028?s=20
协议更新
Polygon Labs proposes Layer 2 'ApeChain' to power ApeCoin ecosystem
Sei Labs uses Plaid's KYC solutions shortly after Layer 1's launch
BarnBridge DAO votes over response to SEC probe
Platypus Finance suffers more than $ 2 million exploit on Avalanche
Instadapp introduces lending protocol Fluid in testing phase, aiming for January release
Scroll appears to have gone live on mainnet, $ 500, 000 bridged so far
THORswap resumes with updated terms to exclude users from sanctioned countries
GMX to receive largest share of Arbitrum's $ 40 million grant, Lido misses out
行业事件
Ferrari to accept crypto for luxury car purchases
FTX estate stakes $ 122 million of Solana
MetaMask appears to have been removed from the Apple App Store
Tether promotes Paolo Ardoino to CEO role
Mastercard successfully wraps up CBDC pilot with Reserve Bank of Australia
CoinList launches multi-chain staking fund for U.S. accredited investors
Trezor unveils new crypto hardware wallets and backup solution
Galxe announces $ 396, 000 refund to affected users following DNS attack
推特 Alpha
在加密推特中蕴含了许多 Alpha，但在数千条推特线程中导航可能很困难。每周，我们都会花费几个小时进行研究，精选出充满洞见的线程，并为您策划每周的精选列表。让我们深入了解吧！
https://x.com/thedefiedge/status/1712074649121529949?s=20
https://x.com/cyrilXBT/status/1713302394358948224?s=20
https://x.com/TheDefiDog/status/1713305584114491775?s=20
https://x.com/TheDeFISaint/status/1713281633791492152?s=20
下周事件
新闻来源/參考資料:
https://blog.uniswap.org/uniswap-wallet-android
https://www.theblock.co/post/256095/layer-2-zkevm-scroll-appears-to-have-gone-live-on-mainnet-500000-bridged-so-far
https://decrypt.co/201327/uniswap-launches-mobile-ethereum-wallet-android
https://blockworks.co/news/uniswap-wallet-ios-android
https://blockster.com/game-of-silks-raises-5m-in-second-financing-round
https://www.nasdaq.com/articles/game-of-silks-crypto-powered-horse-racing-startup-raises-$5m-despite-industry-funding-at-a
https://www.businesswire.com/news/home/20231011150909/en/Game-of-Silks-Raises-5M-in-Second-Financing-Round-Moving-Blockchain-Gaming-Investors-Off-The-Sidelines
https://www.coindesk.com/business/2023/10/11/crypto-prime-broker-membrane-labs-raises-20m-from-brevan-howard-point72-and-jane-street/
https://coinstation.vn/membrane-labs-raises-20m-in-series-a-fundraising-round/
以上就是本周的全部内容。感谢您阅读本周的周报。希望您从我们的洞见与观察中获益。
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此周报仅用于提供信息。它不应作为投资建议。在做出任何投资决策之前，您应进行自己的研究，并咨询独立的财务，税务或法律顾问。且任何资产的过去表现并不能预示未来结果。
